“掌握外延片和芯片等核心技術及制造的企業(yè),占據了整個鏈條的70%利潤。”8月26日,中國照明電器協會半導體照明專業(yè)委員會主任唐國慶向記者勾勒了一幅LED產業(yè)的盈利圖譜,“即便在剩余的30%利潤中,還有20%被芯片封裝企業(yè)拿到了,只余下10%留給了終端應用環(huán)節(jié)”。
但終端應用卻是絕大多數國內LED企業(yè)聚集的領域。
據LED產業(yè)研究機構——LEDinside的統計數據,截至2009年底,僅珠三角地區(qū)就有1300多家從事LED中下游業(yè)務的企業(yè),其中深圳就有超過900家。超過九成的本土LED企業(yè)要在這10%的利潤里相互搏殺爭奪,市場困境可想而知（詳見本報2010年7月19日報道《“90％LED路燈企業(yè)虧損”調查》）。
唐國慶的另一個身份是科銳（納斯達克:Cree）中國區(qū)總經理。與日亞、歐司朗、飛利浦等并稱全球四大LED芯片巨頭的科銳,正是這“70％利潤”的既得利益者之一。科銳剛剛公布的截至2010年6月30日的年報預估數據顯示,其2010財年營收達到8.5億美元,同比增長53％;凈利潤增長402%至1.523億美元。
外資LED中國盛宴
“中國LED照明市場是科銳收入增長的重要因素。”8月26日,科銳全球戰(zhàn)略和商業(yè)拓展業(yè)務副總裁Christopher M. James對記者強調,科銳已計劃將LED產業(yè)重點轉移到中國,該公司2010年約1.67億美金的投資計劃中的絕大部分將在中國使用。
就在去年11月,科銳在廣東惠州投資20億元人民幣建立了芯片生產基地,該生產線預計將于今年12月全面啟動量產,屆時日產能將達到150萬顆。
Christopher M. James認為,科銳在華銷售高速成長并獲得超額利潤的原因可以歸結為以下因素:其一是科銳具備完整的LED產業(yè)鏈布局,覆蓋了從材料到外延片、芯片再到封裝和照明解決方案的全部產業(yè)流程;其二是科銳持續(xù)加大在華投資,在貼近市場和客戶的同時,還具有稅收優(yōu)勢。中國海關目前對每顆LED芯片加收20%的進口關稅。
科銳財報顯示,2010財年,亞洲市場營收占其總營收約2/3,其在中國大陸以及香港的營收增長高達100%。
唐國慶指出,即便是在上游核心的外延片、芯片制造領域,也不是所有企業(yè)都能享受高利潤率。目前全球LED專利核心技術主要掌握在上文提及的四大巨頭手中,技術壟斷優(yōu)勢使這幾家核心企業(yè)能夠獲得超額利潤。而放眼中國大陸,具備LED芯片生產能力的企業(yè)僅62家,即便算上有大規(guī)模封裝能力的企業(yè),布局產業(yè)鏈中上游的也不過幾百家。
“90%的LED企業(yè)虧損有點夸張,最近國內資本市場上幾家代表性的LED企業(yè),報告出的利潤率都很好。”唐國慶認為,國內LED企業(yè)的虧損現狀,還是要從產業(yè)鏈布局和企業(yè)戰(zhàn)略規(guī)劃上找問題尋出路。
對于國內布局在LED上游的企業(yè),唐國慶分析指出,比如三安光電(600703,股吧)（600703.SH）做紅黃光產品利潤就低,調整做藍綠光以及汽車前照產品利潤率就明顯提高。再比如士蘭微(600460,股吧)(600460.SH)、武漢華燦,以前只有芯片生產線,外延片需要外購,降低了產品利潤率。而兩家企業(yè)年初都紛紛融資擴產,具備了外延片和芯片的產業(yè)鏈制造優(yōu)勢,利潤率自然向好。
“對于國內的芯片封裝企業(yè)來說,應該講是90%都賺錢的,只是生產良率決定了利潤率的高低差異。”唐國慶表示,所謂90%企業(yè)虧損的概念,應該是集中在LED產業(yè)鏈末端的應用市場。
1500億元市場
“無論是最先應用的環(huán)境光照明,還是迅速增長的汽車照明和LED TV等顯示光源,中國無疑已經成為全球最大的LED照明應用市場。”LED產業(yè)研究中心主任張小飛表示,在LED全彩屏、LED交通信號燈、太陽能LED 燈以及LED景觀照明的產量上,我國目前都已是世界第一。
預計到2010年我國LED銷售產值將突破1500億元,這一數據是2008年的兩倍,并以每年30%的速度高速增長。
“2010年的上海世博會正成為全球最大的LED秀場,世博園區(qū)也正成為全球最大的LED示范區(qū)。”8月25日晚,上海世博園特別邀請園區(qū)夜景照明總規(guī)劃師、總設計師、同濟大學建筑學院郝洛西教授帶領新聞媒體夜游世博。
郝洛西表示,目前世博園區(qū)內使用了10.5億顆LED芯片,世博場館室內照明光源中約有80%采用了LED綠色光源,相較于普通白熾燈省電達90%左右,“這樣大規(guī)模的集中示范顯示LED在未來城市建設中的應用是多么廣泛,市場潛力是多么巨大”。
“在產業(yè)規(guī)模和市場應用上,中國無疑已經是LED大國。”Christopher M. James在贊嘆中國市場巨大的同時也指出,中國LED企業(yè)在技術上與歐美日頂尖企業(yè)尚有3-5年的差距,這也直接導致了國內企業(yè)目前還很難在奧運、世博這類高端項目上博取超額利潤。
Christopher M. James表示,室外景觀照明對于上游投資、技術、人才和專利的要求都很高,并非簡單的前期去拼個低價標案、建造時裝上去就能解決,技術不達標、質量不過關,后期的維護服務就是大麻煩,這也是很多國內照明企業(yè)在這個市場虧錢的原因所在。
“就中國的LED產業(yè)來講,面對政策、市場、資本等多方誘惑,愿意在技術、管理人才上踏踏實實投入的企業(yè)不多。”iSuppli半導體產業(yè)高級分析師顧文軍指出,一兩家企業(yè)不在研發(fā)上投入可以說是生存所迫,整個行業(yè)都缺乏技術人才儲備的話就很悲哀了。
他認為,中國的LED光源起步晚、技術不成熟,于是眾多LED照明企業(yè)為了保住自己的“品質”就都去進口國外光源,這勢必形成技術依賴,“也就別眼紅人家拿走那70%的利潤”。
補貼模式摸索
“在國家低碳政策、政府財政補貼、開發(fā)區(qū)政績導向下,國內LED未走先跑,大規(guī)模上馬室外照明的路燈、景觀燈,其實這個方向是錯的。”唐國慶認為,任何企業(yè)的發(fā)展都是要遵循市場規(guī)律的,國內LED企業(yè)起步晚、積累少、投入有限,目前產品也主要集中在小功率中低端領域,而路燈景觀照明則是大功率領域并涉及自然環(huán)境、電流浪涌、穩(wěn)定性衰減性等眾多方面的問題,現階段的國內企業(yè)鮮有能力全面滿足。
對此Christopher M. James也表示贊同,他認為中國企業(yè)應該優(yōu)先從技術及適應度要求相對較低,且具備一定市場需求的商業(yè)、酒店等室內照明做起。
“選好芯片、做好燈才有出路,以廉價為基礎急功近利拼市場死路一條。”唐國慶表示, “拼價格不是出路,再便宜也低不過熒光燈,賣LED的價格質量不過關,產品自然沒人要。”
唐國慶也贊同國內企業(yè)應把眼光轉向商業(yè)照明市場,因為相對于路燈景觀等室外照明,室內照明等行業(yè)應用的技術難度相對較低,性能、穩(wěn)定等方面要求相對成熟,比如在商場、酒店以及一些小型室內景觀照明等應用領域,國內企業(yè)現有的技術和人才積累,足以為這類市場提供性價比很好的產品。
“在照明領域推廣LED需要循序漸進,尤其應該選擇與現階段LED技術相匹配的照明場所進行應用。”中國照明學會室內照明專業(yè)委員會名譽主任任元會表示,目前在道路照明推廣LED其技術尚未完全成熟,因此可以在一些支路、小區(qū)道路上先試行推廣,不要一開始就一擁而上。
此外唐國慶指出,在政府產業(yè)扶持政策上可參照日本等國家的具體實施細則,對采用LED商照的企業(yè)給與碳排放額度折算后的現金補貼,這樣可在市場環(huán)境下用經濟杠桿推動商業(yè)企業(yè)首先大規(guī)模應用LED照明,以促進國內LED照明企業(yè)獲得合理利潤并持續(xù)加大自主技術生產投入。
